SGP Schneider Geiwitz Corporate Finance hat den Verkauf einer Automotive Teilsparte der Rhodius Unternehmensgruppe am Standort Laage-Kronskamp an die ZF Airbag Tube Forming GmbH erfolgreich beraten
Transaktion
Im Rahmen eines äußerst kompetitiven M&A Prozesses wurde die Automotive Teilsparte der insolventen Rhodius GmbH, Standort Laage-Kronskamp, an die ZF Airbag Tube Forming GmbH, eine Tochtergesellschaft der Zeppelin Stiftung, veräußert.
Im Juli 2023 reichte die Rhodius GmbH und weitere Gesellschaften der Rhodius Unternehmensgruppe beim Amtsgericht Ansbach einen Insolvenzantrag ein. Gemeinsam mit dem Insolvenzverwalter, Rechtsanwalt Joachim Exner von der Kanzlei Dr. Beck & Partner, und seinem Team ist es gelungen, den Geschäftsbetrieb zu stabilisieren und für einen der drei deutschen Standorte in Rostock einen Investor für die Rhodius Automotive Sparte zu finden. Zu den Details der Transaktion haben die Parteien Stillschweigen vereinbart.
Die Akquisition, durch die auf Gasgeneratoren für Airbags spezialisierte und zu ZF LIFETEC gehörende ZF Airbag Tube Forming GmbH, stand ganz im Zeichen der von ZF LIFETEC verfolgten Strategie einer vertikalen Integration, um verschiedene Produktionsstufen unter einem Dach zu vereinen, Knowhow zu integrieren und Synergien zu nutzen. Diese Geschäftsstrategie ermöglicht es dem Unternehmen, das eigene Wertschöpfungspotential auszuweiten, die Wettbewerbsfähigkeit weiter zu steigern und Risiken in der Lieferkette so weit wie möglich auszuschließen. Der Laager Rhodius-Standort, der fast unmittelbar an die ZF-Fertigung angrenzt, ist spezialisiert auf die Produktion von Druckbehältern für Gasgeneratoren zum Auslösen von Airbags und wird nahtlos in die Produktionskette von ZF eingegliedert.
Über Rhodius Automotive
In den Bereichen Gestricke & Separation, Industrietechnik und Sicherheitssysteme gilt Rhodius als führender Anbieter von Filtrationsprodukten und -modulen.
Im Werk Laage-Kronskamp werden von Rhodius Automotive Komponenten für passive Sicherheitssysteme für den Automotive Sektor hergestellt, schwerpunktmäßig für Airbags und Gurte. ZF LIFETEC übernahm im Rahmen der Transaktion die Grundstücke, Gebäude und Anlagen. Seit dem Abschluss der Transaktion ist das im Jahre 1925 gegründete Unternehmen Teil von ZF LIFETEC.
Über ZF Airbag Tube Forming und ZF LIFETEC
ZF LIFETEC ist ein führender Anbieter passiver Sicherheitstechnik für die Automotive Industrie. Das Unternehmen beschäftigt rund 36.000 Mitarbeiter, die sich der Aufgabe verschrieben haben, mit fortschrittlichen Insassenschutz-systemen Leben zu retten. ZF LIFETEC entwickelt und fertigt ein umfassendes Produktportfolio an Airbag-, Gurt- und Lenkradsystemen, das ein breites Spektrum von Kleinfahrzeugen im Volumensegment bis hin zu anspruchsvollen Luxusfahrzeugen umfasst. Mit einem Marktanteil von über 20 Prozent bei seinen Hauptproduktkategorien, ist ZF LIFETEC weltweit an 48 Standorten in 20 Ländern vertreten. Im Geschäftsjahr 2023 erwirtschaftete der Konzern einen Umsatz von 4,6 Milliarden Euro. Basiert auf seine ausgeprägten Beziehungen zu einem breit diversifizierten Kundenstamm globaler OEMs, langjährige F&E-Kooperationen, eine leistungsstarke, globale Innovationsplattform und hervorragende Qualität, sieht sich ZF LIFETEC aussichtsreich positioniert für die zukünftigen Wachstumschancen, die sich aus den automobilen Megatrends (teil-)automatisiertes Fahren, steigenden Anforderungen an die Sicherheit und verschärften Sicherheitsvorschriften weltweit ergeben.
Über die Kanzlei Dr. Beck & Partner
Die Kanzlei Dr. Beck & Partner GbR, Nürnberg, zählt mit 8 Insolvenzverwaltern und mehr als 170 Mitarbeitern an 8 Standorten in Bayern zu den führenden deutschen Insolvenzverwaltungs-Kanzleien. In den vergangenen Jahren hat die Kanzlei zahlrei¬che namhafte Unternehmensinsolvenzverfahren, darunter auch Konzerninsolvenzen mit in-ternationalem Bezug, betreut. Joachim Exner verfügt über besondere Erfahrung insbesondere bei der Sanierung von mittelständischen Unternehmensgruppen, z.B. Dr. Schneider-Unternehmensgruppe, EISENMANN, Neumayer-Tekfor, Loewe und BOA BKT. Exner ist Mitglied des Gravenbrucher Kreises, des Zusammenschlusses der führenden deutschen Sanierungsexperten und Insolvenzverwalter.
Unser Beitrag zur Transaktion
Das Team von SGP Corporate Finance hat den Insolvenzverwalter der Rhodius Automotive-Sparte, Joachim Exner, während des Transaktionsprozesses als exklusiver M&A-Berater beraten. Die Transaktion unterstreicht einmal mehr das ausgeprägte Distressed M&A Know-how des SGP M&A Advisory Teams in besonders herausfordernden Situationen.
Unser Team: Peter Wieland (Managing Director), Fabian Stützle (Senior Associate), Luca Reifenberg (Associate), Caroline Rilling (Analyst)